抵押自有地产，梅西百货筹集45亿美元以渡过疫情难关

南门海纳

本周一，Macy’s（梅西百货）宣布，公司已筹集共计45亿美元，其中包括31.5亿美元的固定资产抵押借款，以及 Macy’s 之前通过发行债券筹集的13亿美元资金。以帮助公司渡过此次新冠疫情导致的被迫歇业期。   



自美国疫情爆发以来，百货公司的生意受到重创，政府实施了出行管控与营业限制政策以遏制病毒蔓延，Macy’s 与其他许多品牌一样，被迫暂时关闭其门店，大部分员工停薪休假，公司正常运营受到严重影响（详见《华丽志》报道：美国三大时尚零售企业宣布大部分员工将暂时下岗，停薪休假）。   



5月，Macy’s表示，由于疫情导致门店暂时关闭，第一季度营业亏损可能高达11.1亿美元。（详见《华丽志》此前报道：美国梅西百货预计第一季度亏损最高可达11.1亿美元）   



     



此前就有分析师分析，Macy’s 目前的流动资金大约只能支撑四个月。自四月份起，梅西百货就开始试图通过固定资产抵押筹措贷款。梅西百货用于抵押的固定资产应该是来自于其庞大的地产组合。   



2015年，美国对冲基金 Starboard Value 曾经指出，梅西百货旗下的地产总值约为 210亿美元 —— 仅位于纽约先驱广场（Herald Square）的梅西百货旗舰店就价值 40亿美元，此外在旧金山和芝加哥的地产也在 10亿美元以上，其他 400家商场价值约为 130亿美元。（详见《华丽志》历史报道：对冲基金大鳄发声：坐拥顶级地产的梅西百货价值被严重低估！）   



截止6月8日美股收盘，梅西百货的市值仅为30亿美元，股价为 9.55美元，今年以来已经累计下跌了 42%。   



Macy’s 现任总裁 Jeff Gennette 称这次筹集的资金将给予公司足够的灵活度与资产流动性，保证公司在未来一段时间内可以进行正常的商业活动。除此之外，有了这些资金，公司可以照常采购库存以保证商店重新开业以后正常营业，并有能力偿还在2020和2021财年即将到期的债务。   



此次募集到的资金以及企业现有资金将用于偿还企业目前面临的15亿美元的无担保信贷协议下的未偿债务。Macy’s 表示，他们目前已修订了这笔价值15亿美元的信贷协议，修改了协议部分条款，并减少了可用的信贷承诺额度。   



来源：华丽质